MILANO (Reuters) - Investindustrial, attraverso la società di investimento Special Packaging Solutions Investments Sarl, ha lanciato un'offerta pubblica volontaria parziale a 6 euro per azione su un quota fino al 20% dei diritti di voto (22,6% dei diritti economici) di Guala Closures, per un esborso massimo di circa 91 milioni di euro.
In una nota si precisa che l'offerta per il gruppo attivo nella produzione di chiusure in alluminio per bevande riguarda 15.166.000 azioni ordinarie e non è condizionata al raggiungimento di un numero minimo di adesioni.
Investindustrial ha sottolineato che si tratta di un investimento finanziario e che nei prossimi tre anni conta di investire 5 miliardi di euro, metà dei quali in Italia.
Nella sua posizione di socio di minoranza di Guala Closures, la società di investimento guidata da Andrea Bonomi "intende sostenere il processo di crescita...sulla base della strategia presentata dall’attuale management, supportando l’Emittente nel cogliere le future opportunità di sviluppo e crescita, anche per linee esterne, che si dovessero presentare".
Il corrispettivo proposto incorpora un premio del 22,75% rispetto alla media, ponderata per i volumi scambiati, dei prezzi delle azioni ordinarie dell'ultimo mese e uno sconto del 5,4% sulla media degli ultimi 3.
Il titolo Guala, che ieri ha chiuso a 4,8 euro per azione, ha aperto dopo più di un'ora di avvio delle contrattazioni in rialzo di circa il 25%, adeguandosi al prezzo di Opa.
Negli ultimi tre mesi ha perso circa il 35% con un bilancio pressoché invariato nell'ultimo mese e un ribasso del 7,7% nell'ultima settimana.
Il prezzo pagato, spiega la nota, tiene conto della decisione del cda di Guala di proporre di destinare l'utile 2019 a riserva.
Tuttavia qualora Guala decidesse di deliberare la distribuzione di dividendi o di riserve, "il corrispettivo offerto sarà ridotto di un importo pari all’ammontare dell’utile o della riserva per azione distribuito", precisa la nota.