KKR & Co. Inc. (KKR) ha reso noti i solidi risultati del primo trimestre 2024, con un notevole aumento degli utili legati alle commissioni e una prospettiva positiva per la crescita futura. La conferenza stampa della società di investimento ha rivelato un aumento del 22% degli utili per azione legati alle commissioni rispetto allo stesso periodo dell'anno precedente e un utile operativo totale di 1,08 dollari per azione.
La società detiene ora la piena proprietà di Global Atlantic, ha introdotto un nuovo segmento denominato Strategic Holdings e sta registrando una crescita delle commissioni di gestione e delle commissioni nette di transazione. KKR ha inoltre annunciato un aumento del dividendo annualizzato, segnando il quinto anno consecutivo di crescita del dividendo.
Aspetti salienti
- Gli utili per azione legati alle commissioni di KKR sono aumentati del 22% a 0,75 dollari rispetto al 1° trimestre 2023.
- Gli utili operativi totali hanno raggiunto 1,08 dollari per azione.
- La società possiede ora il 100% di Global Atlantic, dopo aver chiuso la partecipazione rimanente il 2 gennaio.
- Un nuovo segmento, Strategic Holdings, dovrebbe crescere in modo significativo in futuro.
- Le commissioni di gestione sono salite a 815 milioni di dollari, con un aumento del 4% rispetto al trimestre precedente.
- Nel trimestre, KKR ha raccolto 31 miliardi di dollari di capitale e ne ha impiegati 14 miliardi.
- Gli obiettivi a lungo termine della società includono il raggiungimento di un utile netto rettificato per azione superiore a 15 dollari nel prossimo decennio e una generazione di cassa di oltre 25 miliardi di dollari in cinque anni.
Prospettive aziendali
- KKR punta a raccogliere oltre 300 miliardi di dollari di capitale dal 2024 al 2026.
- Prevede una buona pipeline di nuovi investimenti nel secondo trimestre.
- Le ambizioni strategiche includono il superamento di un trilione di dollari di asset in gestione in cinque anni e il raddoppio delle attività assicurative di Global Atlantic.
- Prevede che Strategic Holdings genererà oltre un miliardo di dollari di utili operativi annui entro il 2030.
Punti salienti ribassisti
- Ha riconosciuto la fragilità del mercato e i rischi geopolitici come potenziali fattori che potrebbero influenzare il contesto aziendale.
Punti di forza rialzisti
- Portafoglio di private equity in crescita del 5% nel 1° trimestre e del 19% negli ultimi 12 mesi.
- Fiducia nei vari canali di distribuzione, tra cui la gestione patrimoniale, l'assicurazione e le partecipazioni strategiche.
- Crede nel modello di business, nel team e nella cultura come fattori di differenziazione nel mercato.
Mancanze
- Nel contesto fornito non è stata discussa alcuna mancanza specifica.
Punti salienti delle domande e risposte
- I dirigenti hanno discusso la visione costruttiva sul credito privato e la forte posizione nel mercato asiatico.
- La relazione simbiotica tra Global Atlantic e il settore del credito sta contribuendo alla crescita degli AUM delle assicurazioni di terzi.
- Piani di espansione nelle asset class immobiliari e infrastrutturali.
- Focus sul private equity americano nelle future conversazioni con gli investitori.
- Non stiamo perseguendo attivamente lo spazio secondario perché non è una priorità.
- Impegno con le banche statunitensi nel mercato del trasferimento del rischio sintetico, ritenendolo adatto alla loro strategia di finanziamento basata sugli asset.
La telefonata sugli utili del primo trimestre di KKR ha delineato il quadro di una società su una solida traiettoria di crescita, con acquisizioni strategiche e introduzioni di segmenti che contribuiscono alla sua forza finanziaria.
La fiducia dell'azienda nei suoi diversi canali di impiego del capitale e i suoi ambiziosi obiettivi a lungo termine dimostrano l'impegno a mantenere ed espandere la sua posizione nel competitivo mercato degli investimenti. Con una solida pipeline di distribuzione e monetizzazione, KKR sembra pronta a continuare il suo successo, pur riconoscendo il potenziale impatto delle incertezze di mercato e geopolitiche.
Approfondimenti di InvestingPro
KKR & Co. Inc. (KKR) ha dimostrato una solida performance finanziaria, come si evince dalla recente conferenza stampa sugli utili. Per comprendere meglio la posizione della società, ecco alcuni approfondimenti chiave di InvestingPro:
Dati InvestingPro:
- La capitalizzazione di mercato di KKR si attesta a 84,22 miliardi di dollari, segnalando una forte fiducia da parte degli investitori.
- Il rapporto P/E della società, riferito agli ultimi dodici mesi terminati nel quarto trimestre del 2023, è pari a 22,88 e indica quanto gli investitori sono disposti a pagare per un dollaro di utili.
- La notevole crescita dei ricavi, pari al 238,39% negli ultimi dodici mesi, suggerisce una significativa espansione delle attività dell'azienda.
Suggerimenti di InvestingPro:
- KKR ha un track record di crescita costante dei dividendi, avendo aumentato il suo dividendo per 4 anni consecutivi, il che si allinea con l'annuncio della società di un aumento del dividendo annualizzato.
- Nonostante la crescita positiva del dividendo, 12 analisti hanno rivisto al ribasso le loro aspettative di guadagno per il prossimo periodo, il che potrebbe essere un punto di considerazione per gli investitori che guardano al potenziale di guadagno futuro della società.
Per gli investitori che desiderano un'analisi più approfondita, sono disponibili altri suggerimenti di InvestingPro, che forniscono una visione completa della salute finanziaria e della performance di mercato di KKR. Utilizzate il codice coupon PRONEWS24 per ottenere un ulteriore 10% di sconto su un abbonamento annuale o biennale Pro e Pro+ a InvestingPro. Sulla piattaforma sono presenti altri 10 suggerimenti di InvestingPro che potrebbero offrire preziose indicazioni sul potenziale di investimento di KKR.
Questo articolo è stato generato e tradotto con il supporto dell'intelligenza artificiale e revisionato da un redattore. Per ulteriori informazioni, consultare i nostri T&C.