Analisi Ciclica sull'S&P500

Vediamo di fare un’Analisi Ciclica sull’Indice S&P500 (in realtà il future miniS&P500) per capire i potenziali sviluppi per i prossimi giorni.
 
Osserviamo l’andamento del miniS&P500 a partire dal minimo del 5 agosto, con dati a 15 minuti aggiornati alle ore 15:15 di oggi 30 agosto:
 

 
Il grafico è stato realizzato con il software Cycles Navigator da me ideato.
La linea verde a pallini rappresenta i prezzi del future sul miniS&P500. La linea Bianca rappresenta il potenziale andamento ciclico (valido soprattutto per i tempi e per le tendenze e non per le forze- ovvero i prezzi). La linea Gialla in basso è un indicatore di Intensità di Forze Cicliche (ne uso circa 6-7 differenti).
 
Questo grafico rappresenta il Ciclo mensile (durata media pari a 22 giorni operativi circa) - questo ciclo è partito sul minimo di rilievo del 5 agosto con tempistiche simili a quelle del Nasdaq100 e dei principali Indici Europei. Il Ciclo ha avuto una buona fase rialzista sino al 20 agosto (vedi freccia verde) e poi ha proseguito sostanzialmente in lateralità, che comunque ha confermato la vocazione rialzista di questo ciclo, come anche mostra l’Indicatore Ciclico in basso che resta decisamente sopra l’asse di equilibrio (vedi retta orizzontale in basso).
Si potrebbe proseguire senza chiara direzionalità sino a circa il 3-4 settembre (vedi cerchio rosso punteggiato); poi potremmo avere una leggera correzione per andare a fine ciclo entro l’11 settembre per una durata ciclica complessiva di 26 giorni e quindi sopra alla media. Da sottolineare come la correlazione tra i prezzi (linea verde) e l’andamento ciclico prospettico (linea bianca) sia attualmente pari all’80%.
 
Giusto per dare qualche riferimento di prezzo (che io chiamo “livelli critici” e non sono veri target price) una fase di leggera forza potrebbe portare verso 5660 e 5700 punti; che per ora pongo come limite; una spinta oltre tali livelli potrebbe mutare la struttura ciclica in atto.
Dal lato opposto una fase di leggera correzione potrebbe portare verso 5600-5550 punti; valori inferiori confermerebbero una fase ciclica correttiva e si potrebbe proseguire verso 5480-5440-5380 punti che per ora pongo come limite per la fase che condurrebbe a fine ciclo.
 
Ricordo che, per quanto ci siano delle strutture cicliche all’interno dei mercati finanziari, queste non sono e non possono essere esattamente regolari. Pertanto, l’analisi svolta (come tutta l’analisi tecnica) non può che essere di tipo probabilistico, nel rispetto di una serie di regole che l’Analisi Ciclica prevede.