Le spese dei consumatori sono aumentate solo dell’1,6% lo scorso trimestre, in netto calo rispetto alla crescita del 12% del trimestre precedente. Dal momento che le spese dei consumatori rappresentano il 69% dei 23,2 mila miliardi dell’economia statunitense, questo calo è importantissimo.
Allo stesso tempo, l’indice IPC USA è schizzato, con +6,2% su base annua, il massimo in 30 anni. L’impennata dell’inflazione ha creato uno scenario in cui la Fed potrebbe dover inasprire la politica più rapidamente di quanto desideri. Dunque, i trader hanno cominciato a mettere in conto un dollaro USA più forte.
Questo significa che il biglietto verde ora è prezzato pienamente? Non secondo i principi dell’offerta e della domanda.
L’USD ha completato un piccolo pattern di continuazione testa e spalle, segnalando una ripresa del trend in salita di base, contenuto all’interno del canale ascendente.
Il testa e spalle è la conseguenza naturale del precedente apice testa e spalle fallito. Quando l’aspirante pattern ribassista si è infranto, ha costretto i trader ad invertire le posizioni, creando lo slancio per il testa e spalle rialzista di cui abbiamo parlato.
Notiamo come il testa e spalle riuscito e quello fallito si siano sviluppati in parti opposte della linea del collo di un massiccio doppio bottom dal novembre dello scorso anno.
Questo grafico è un chiaro esempio di come le forze dell’offerta e della domanda si mettono insieme a formare la caotica ma elegante trama del mercato finanziario.
Strategie di trading
I trader conservatori dovrebbero aspettare che il prezzo esegua una mossa di ritorno per ritestare la linea del collo del pattern di continuazione testa e spalle, che potrebbe coincidere con il bottom del canale ascendente.
I trader moderati dovrebbero aspettare lo stesso calo, ma per un miglior punto di entrata, non necessariamente per conferma del trend rialzista.
I trader aggressivi potrebbero andare long quando vogliono, ammesso che accettino il rischio di un whipsaw prima che il prezzo riprenda la sua traiettoria. Un piano di trading coerente è essenziale. Ecco un esempio:
Esempio di trading - posizione lunga aggressiva
- Entrata: 95,00
- Stop-Loss: 94,50
- Rischio: 50 punti
- Obiettivo: 97,00
- Ricompensa: 200 punti
- Rapporto di rischio-ricompensa: 1:4
Nota dell’autore: Questo è un “esempio” di trading, non una profezia. Non pretendiamo di conoscere il futuro. Ci limitiamo ad interpretare la nostra comprensione delle forze di offerta-domanda in base ai principi dell’analisi tecnica. L’idea è di personalizzare un piano di trading a seconda degli obiettivi personali, che rispecchino il vostro budget, temperamento e le tempistiche in modo da poter sperare di lavorare utilizzando risultati statistici positivi. Vincere o perdere questo singolo scambio non è rilevante statisticamente. Quindi, non lodatelo se dovesse essere vincente e non perdetevi d’animo se dovesse fallire. Lo scopo di questo articolo è aiutare i lettori a comprendere meglio, al fine di pianificare gli scambi da sé, senza seguire ciecamente quelli degli altri. Buon trading!