Ameresco Incorporated (NYSE: AMRC), leader nell'integrazione di tecnologie pulite specializzate nell'efficienza energetica e nelle energie rinnovabili, ha annunciato risultati solidi per il quarto trimestre e prospettive positive per il 2024. L'azienda ha registrato un aumento del 33% del fatturato totale del trimestre, pari a 441 milioni di dollari, e una crescita significativa dell'utile netto e dell'EBITDA rettificato.
Con un portafoglio progetti record e solide metriche di sviluppo degli asset, Ameresco è ben posizionata per una crescita continua, prevedendo un aumento del 20% del fatturato e del 38% dell'EBITDA rettificato per il prossimo anno.
Principali risultati
- Il fatturato del quarto trimestre di Ameresco è salito a 441 milioni di dollari, con un aumento del 33% rispetto all'anno precedente.
- L'azienda ha chiuso il 2023 con un portafoglio progetti di 3,9 milioni di dollari, con un aumento del 50% rispetto all'anno precedente.
- Nel 2023 Ameresco ha messo in funzione 118 megawatt di impianti e ha aggiunto 98 megawatt in fase di sviluppo.
- Per il 2024, la società prevede una crescita del 20% dei ricavi e del 38% dell'EBITDA rettificato.
- Ameresco prevede di mettere in servizio circa 200 megawatt di impianti energetici nel 2024.
- L'azienda si sta adattando alle sfide del settore ottimizzando la propria struttura operativa e concentrandosi su opportunità più ampie.
Prospettive aziendali
- Ameresco prevede una guidance intermedia per la crescita del fatturato e dell'EBITDA rettificato rispettivamente del 20% e del 38% nel 2024.
- L'azienda prevede di finanziare la maggior parte delle spese in conto capitale previste con il debito per gli asset energetici e il tax equity.
Punti salienti ribassisti
- Ameresco riconosce la necessità di ottimizzare la struttura operativa a causa delle sfide del settore.
- La società non ha fissato un obiettivo specifico per la riduzione della leva finanziaria, con l'obiettivo di mantenere la flessibilità per potenziali acquisizioni e opportunità di crescita.
Punti di forza rialzisti
- Il debito di Ameresco è ben sostenuto dalla redditizia attività di asset energetici.
- L'azienda si concentra sulla generazione di flussi di cassa, che dovrebbero migliorare con la fatturazione e la riscossione dei contratti.
Mancanze
- Ameresco non ha incluso i crediti d'imposta sugli investimenti per gli impianti RNG nelle sue indicazioni.
- Non sono stati forniti tempi specifici per il completamento del contratto con SoCalGas.
Punti salienti delle domande e risposte
- Ameresco sta lavorando per completare le liste di controllo per il completamento sostanziale dei progetti con termini di pagamento di 60 giorni dopo il completamento.
- L'azienda sta valutando piccole acquisizioni per rafforzare la crescita in Europa.
- Ameresco si è riorganizzata per ottimizzare le risorse e concentrarsi sui progetti più grandi dove ha un vantaggio competitivo.
- È stato discusso l'impatto del COVID-19 sull'allocazione delle risorse e la potenziale compressione dei margini di profitto derivante dai progetti più grandi.
- Sono state affrontate le preoccupazioni relative allo smantellamento dei sistemi di batterie CATL da parte di Duke Energy e Ameresco ha dichiarato di avere più fornitori di batterie.
L'attenzione strategica di Ameresco comprende l'ottimizzazione della struttura operativa in risposta alle sfide del settore, l'adozione di un approccio conservativo ai programmi di costruzione e la concentrazione degli sforzi di sviluppo commerciale su opportunità più ampie. La salute finanziaria dell'azienda è solida, con un solido portafoglio di progetti e un'attenzione particolare all'esecuzione di questi progetti e alla generazione di flussi di cassa. Il management di Ameresco ha inoltre sottolineato il proprio impegno a ridurre la leva finanziaria nel corso dell'anno e ha evidenziato l'importanza dell'esecuzione.
L'azienda sta inoltre esplorando attivamente le opportunità di crescita in Europa, con un particolare interesse per lo sviluppo o l'acquisizione di asset RNG. Ameresco ha messo in atto iniziative interne come la centralizzazione degli acquisti e l'aumento del dimensionamento dei progetti per snellire le operazioni in Europa, che è stata in gran parte esente da problemi di catena di approvvigionamento e di esecuzione dei progetti.
I dirigenti di Ameresco, tra cui l'amministratore delegato George Sakellaris, hanno espresso fiducia nelle motivazioni economiche dell'efficienza energetica, citando l'aumento dei prezzi dell'energia e i progressi tecnologici. L'azienda non dipende esclusivamente da un singolo fornitore di batterie ed è pronta ad affrontare qualsiasi potenziale impatto derivante dallo smantellamento dei sistemi di batterie CATL.
Per gli investitori e le parti interessate, l'ottimo trimestre di Ameresco e le previsioni ottimistiche per il 2024 suggeriscono che l'azienda è ben posizionata per capitalizzare la crescente domanda di soluzioni energetiche pulite. Con una chiara strategia di crescita e di efficienza operativa, Ameresco è destinata a continuare la sua traiettoria nel settore delle energie rinnovabili.
Approfondimenti di InvestingPro
Ameresco Incorporated (NYSE: AMRC) ha dimostrato resilienza e potenziale di crescita nella sua ultima relazione sugli utili, con un notevole aumento dei ricavi trimestrali del 33% e una guidance ottimistica per l'anno a venire. L'analisi dei dati in tempo reale di InvestingPro fornisce ulteriori indicazioni sulla salute finanziaria e sulla posizione di mercato dell'azienda.
I dati diInvestingPro mostrano che Ameresco ha una capitalizzazione di mercato di 1,06 miliardi di dollari, che riflette la sua importanza nel settore delle tecnologie pulite. Nonostante un calo dei ricavi del 24,65% negli ultimi dodici mesi, la società è riuscita a raggiungere un margine di profitto lordo del 17,93%, a testimonianza della sua efficienza operativa. Il rapporto prezzo/utile (P/E) rettificato è pari a 16,11, il che suggerisce che gli investitori sono disposti a pagare un premio per gli utili di Ameresco rispetto al mercato più ampio, probabilmente a causa delle sue forti prospettive di crescita e della leadership in un settore ad alto potenziale.
Il prezzo delle azioni della società ha registrato una notevole volatilità, con un calo del 53,65% nell'ultimo anno. Questo potrebbe essere indicativo di tendenze di mercato più ampie o di sfide specifiche affrontate dall'azienda, come quelle evidenziate nei "Consigli di InvestingPro". Tra queste, la società si trova ad operare con un debito significativo e gli analisti prevedono un calo delle vendite nell'anno in corso. Inoltre, Ameresco è scambiata a un multiplo di valutazione dell'EBITDA elevato, che gli investitori potrebbero voler considerare nel contesto della generazione futura di utili e flussi di cassa previsti.
Per chi volesse approfondire i dati finanziari e le prospettive future di Ameresco, InvestingPro offre ulteriori approfondimenti. Attualmente sono disponibili altri 12 "suggerimenti di InvestingPro" per AMRC, tra cui analisi sul cash burn, sulle aspettative di utile netto e sulle implicazioni di valutazione. I lettori interessati possono accedere a questi suggerimenti visitando il sito https://www.investing.com/pro/AMRC e possono beneficiare di un ulteriore sconto del 10% su un abbonamento annuale o biennale Pro e Pro+ utilizzando il codice coupon PRONEWS24.
L'attenzione di Ameresco all'efficienza operativa e alla crescita nel settore delle energie rinnovabili, evidenziata nell'articolo, è in linea con i dati e i suggerimenti forniti da InvestingPro. Mentre l'azienda affronta le sfide del settore e capitalizza le opportunità, questi approfondimenti offrono un contesto prezioso per gli investitori che valutano il potenziale di Ameresco.
Questo articolo è stato generato e tradotto con il supporto dell'intelligenza artificiale e revisionato da un redattore. Per ulteriori informazioni, consultare i nostri T&C.