Un portafoglio per guadagnare sui crolli? Quando la semplicità paga

Ne ho parlato oltre un anno fa, in una delle mie analisi, ed in dettaglio anche nel mio nuovo libro scritto per Hoepli “Da zero a 100.000 Euro”.

Può un portafoglio riuscire a performare (e più in generale a non subire le forti conseguenze del mercato) anche in situazioni come quelle vissute nell’ultima settimana?

Oggi voglio quindi tornare sull’esempio del Permanent Portfolio, un portafoglio Statico, semplice, noioso mi verrebbe da dire, ma di grande efficacia.

In particolare, l’idea del suo ideatore (Harry Browne) è semplice: compongo un portafoglio dove i soldi da qualche parte devono finire. Ebbene, direi che nell’ultima settimana ne abbiamo avuto una prova molto tangibile di tutto ciò:

• Azioni giù
• Bond su
• Oro su

Fonte: Investing.com

Come funziona il Permanent

Nella sua semplicità, è un portafoglio con un rapporto rischio-rendimento eccellente. Fatto “100” il capitale, lo si divide in 4 parti uguali, in particolare:

• Azionario (USA o Globale)
• Obbligazionario a Medio-Lungo Termine
• Oro
• Monetario/Liquidità

C’è poi la questione dei ribilanciamenti, che possono essere annuali o semestrali (in questo secondo caso ho notato performance migliori).

Perciò in momenti come quelli di ieri, dove i mercati perdono il 3-4% a livello di indici (pensiamo agli Europei) ecco che un portafoglio del genere, che peraltro una volta costruito basta rivedere 2 volte l’anno per 10 minuti, diventa un’ottima soluzione.

Ecco quindi il mio Permanent Portfolio nella giornata di ieri (+1.17%) e da inizio anno (+2.66%).

Fonte: Fida WS

Mediamente, un portafoglio di questo tipo da 2014 è stato in grado di produrre rendimenti nell’ordine del 4.5% annuo, con un Max Drawdown (periodo Covid) del 10.8%. Ancora una volta quindi una buona soluzione per chi cerca di investire ma senza esagerare.

I dettagli del mio Portaofglio con i singoli Strumenti li trovate nel mio libro.

Vi ricordo che per valutare bene un’azione partendo dai fondamentali, potete iscrivervi gratuitamente al prossimo webinar del 27 Marzo, che trovate a QUESTO LINK

Alla prossima!

"Quest'articolo è stato scritto a titolo esclusivamente informativo; non costituisce sollecitazione, offerta, consigli, consulenza o raccomandazione all'investimento in quanto tale non vuole incentivare in nessun modo l'acquisto di assets. Ricordo che qualsiasi tipo di assets, viene valutato da più punti di vista ed è altamente rischioso e pertanto, ogni decisione di investimento e il relativo rischio rimangono a carico dell'investitore"