Mercoledì Stephens ha ridotto l'obiettivo di prezzo per Atlantic Union Bankshares (NASDAQ:AUB) a 40 dollari da 43 dollari, mantenendo il rating Overweight (sovrappesare) sul titolo. L'analisi della società ha evidenziato una compressione del margine d'interesse netto (NIM) di 15 punti base, maggiore del previsto, che ha portato i ricavi netti core pre-provision (PPNR) a essere inferiori alle stime del consenso del 4% e alle aspettative di Stephens del 2%.
Questo risultato è stato attribuito in parte alla performance del trimestre in corso e a una previsione più conservativa per il resto dell'anno, influenzata dalla recente acquisizione di American National Bank and Trust Company (AMNB).
La revisione delle previsioni per l'anno in corso riflette anche l'impatto del mancato guadagno, ma Stephens prevede un rialzo delle stime di consenso per il quarto trimestre del 2024 e per il 2025. L'azienda ha corretto la stima dell'utile operativo per azione (EPS) più alta della strada a 2,90 dollari, da 3,20 dollari, e la stima per il 2025 a 3,55 dollari da 3,70 dollari, escludendo gli aggiustamenti CECL del secondo giorno.
La performance del titolo Atlantic Union Bankshares è rimasta indietro rispetto all'indice bancario regionale KBW (KRX) del 3% dopo la pubblicazione degli utili. Nonostante ciò, Stephens rimane ottimista sulle misure proattive della banca per migliorare la redditività, sul completamento anticipato dell'accordo con AMNB e sul potenziale di questi fattori come catalizzatori di un aumento degli utili di consenso nel 2025.
Anche la modesta posizione della banca, sensibile alle attività, in un contesto in cui si prevede che i tassi di interesse rimarranno elevati per un periodo prolungato, è considerata un fattore positivo.
La società rileva che il rapporto prezzo/utili (P/E) di Atlantic Union Bankshares è più basso rispetto a quello dei concorrenti, pur avendo un rendimento delle attività (ROA) e un PPNR superiori alla media, nonché una prospettiva di rendimento del capitale comune tangibile (ROTCE) che potrebbe sostenere un'espansione del multiplo sul valore contabile tangibile (TBV). Con un aumento del 21% del target di prezzo rivisto a 40 dollari, Stephens ribadisce il rating Overweight sul titolo.
Approfondimenti di InvestingPro
Atlantic Union Bankshares (NASDAQ:AUB) continua ad essere un punto di interesse per gli investitori e i dati in tempo reale di InvestingPro forniscono un'analisi più approfondita della salute finanziaria della società. Con un rapporto prezzo/utile (P/E) di 12,89, la banca viene scambiata a una valutazione che potrebbe essere considerata ragionevole nel mercato attuale, soprattutto se abbinata a un elevato rendimento per gli azionisti.
Inoltre, il rapporto prezzo/valore contabile (P/B) di 0,96 suggerisce che il titolo potrebbe essere sottovalutato rispetto al valore contabile della società.
I suggerimenti di InvestingPro sottolineano la solida storia di pagamenti di dividendi della banca, che li ha mantenuti per 31 anni consecutivi e li ha aumentati per 13 anni consecutivi, il che indica un forte impegno a restituire valore agli azionisti. Ciò è rafforzato da un dividend yield del 3,89%, interessante per gli investitori orientati al reddito. Inoltre, gli analisti prevedono che Atlantic Union Bankshares sarà redditizia quest'anno, con una redditività già dimostrata negli ultimi dodici mesi.
Per i lettori che desiderano ottenere ulteriori approfondimenti su Atlantic Union Bankshares o su altri titoli, InvestingPro offre ulteriori consigli e metriche. Attualmente sono disponibili altri 6 consigli di InvestingPro per AUB, accessibili attraverso la piattaforma di InvestingPro. Per arricchire la vostra strategia di investimento e per un'analisi più approfondita, prendete in considerazione l'utilizzo del codice coupon PRONEWS24 per ottenere un ulteriore 10% di sconto su un abbonamento annuale o biennale Pro e Pro+.
Questo articolo è stato generato e tradotto con il supporto dell'intelligenza artificiale e revisionato da un redattore. Per ulteriori informazioni, consultare i nostri T&C.