Ispire Technology Inc. (ISPR) ha annunciato di aver fissato il prezzo dell’offerta pubblica iniziale di 2.700.000 azioni ordinarie ad un prezzo al pubblico di 7,00 dollari per azione. Inoltre, la società ha concesso ai sottoscrittori un’opzione di 45 giorni per l’acquisto di ulteriori 405.000 azioni ordinarie per coprire le sovrallocazioni.
Le azioni dovrebbero iniziare gli scambi sul NASDAQ Capital Market oggi, 4 aprile 2023, con il simbolo “ISPR”. La chiusura dell’offerta pubblica iniziale è prevista per il 6 aprile 2023, subordinatamente al soddisfacimento delle consuete condizioni di chiusura.
I proventi dell’offerta saranno utilizzati per:
- circa il 35% per sviluppare le attività produttive in Vietnam e negli Stati Uniti;
- circa il 25% per le attività di ricerca e sviluppo, che comprendono gli sforzi per sviluppare nuovi prodotti e nuove tecnologie di vaping;
- circa il 20% per il marketing e la promozione dei prodotti a marchio della società; e
- il 20% circa per l’amministrazione generale e il capitale circolante.
US Tiger Securities, Inc. agisce come unico book-running manager per l’offerta. TFI Securities and Futures Limited e Prime Number Capital, LLC sono i sottoscrittori dell’offerta.
Inoltre, 1.750.000 azioni ordinarie possono essere offerte da due azionisti venditori ai sensi del prospetto. Queste azioni possono essere vendute di volta in volta dagli azionisti venditori, che non hanno incaricato alcun sottoscrittore in relazione alle vendite che potrebbero effettuare. La società non riceverà alcun ricavo dalle vendite effettuate dagli azionisti venditori.
Ispire si occupa di R&S, progettazione, commercializzazione, vendita, marketing e distribuzione di sigarette elettroniche di marca e di prodotti per il vaping a base di cannabis. La società possiede o ha ottenuto in licenza da una parte correlata più di 200 brevetti di invenzione/progettazione ricevuti o depositati a livello mondiale. I prodotti a base di tabacco di Ispire sono commercializzati con il marchio Aspire e sono venduti in tutto il mondo (tranne che nella RPC e in Russia) principalmente attraverso una propria rete di distribuzione. I prodotti a base di cannabis di Ispire sono commercializzati con il marchio Ispire principalmente su base ODM (Original Design Manufacturer) ad altre aziende di vapori di cannabis. Ispire vende attualmente i suoi dispositivi per il vaping della cannabis solo negli Stati Uniti e ha recentemente avviato attività di marketing in Canada e in Europa, principalmente nell’Unione Europea.