Martedì, le azioni di Sarepta Therapeutics (NASDAQ:SRPT), attualmente scambiate a $127,95, hanno visto il loro target di prezzo ridotto da H.C. Wainwright a $75 dal precedente $80, mentre è stato mantenuto il rating di vendita sul titolo.
Secondo l'analisi di InvestingPro, il titolo sembra essere sottovalutato in base alle metriche del Fair Value, nonostante mostri un forte rendimento del 51,53% nell'ultimo anno. L'aggiustamento segue il recente annuncio di Sarepta di un accordo di licenza con Arrowhead Pharmaceuticals, che include una serie di asset clinici e preclinici.
I nuovi asset acquisiti da Sarepta da Arrowhead comprendono quattro programmi in fase clinica, tutti in Fase 1/2.
Questi includono ARO-DUX4 mirato al trattamento della distrofia muscolare facio-scapolo-omerale di tipo 1 (FSHD1) e ARO-DM1 per la distrofia miotonica di tipo 1 (DM1), così come ARO-MMP7 per la fibrosi polmonare idiopatica (IPF) e ARO-ATXN2 per l'atassia spinocerebellare di tipo 2 (SCA2). Questi programmi utilizzano la piattaforma Targeted RNAi Molecule (TRiM) di Arrowhead, progettata per silenziare geni in tessuti specifici.
L'analista ha notato che mentre le terapie RNAi hanno mostrato successo nei trattamenti epatici, la loro efficacia in altri tessuti resta da dimostrare, poiché non sono attualmente disponibili dati clinici dai programmi in licenza.
La società ha espresso una posizione cauta, scegliendo di escludere questi programmi dal loro modello di valutazione fino a quando non saranno presentati dati clinici convincenti che dimostrino la fattibilità commerciale. I dati di InvestingPro mostrano che Sarepta mantiene una forte salute finanziaria con un indice di liquidità corrente di 3,84 e una impressionante crescita dei ricavi del 48,45% negli ultimi dodici mesi, suggerendo una solida esecuzione operativa nonostante le incertezze di sviluppo.
Il rapporto ha anche menzionato il track record di Arrowhead nell'interruzione di alcuni asset in pipeline, inclusa la sospensione del programma ARO-SOD1 all'inizio di quest'anno. Nonostante l'ampliamento della pipeline di Sarepta oltre la distrofia muscolare di Duchenne (DMD), l'attenzione dell'analista rimane sul lancio di Elevidys, che si prevede sarà il principale driver del titolo. Le proiezioni della società per Elevidys iniziano a divergere dal consenso a partire dal 2025.
In conclusione, H.C. Wainwright ha ribadito il suo rating di vendita su Sarepta Therapeutics e ha abbassato il target di prezzo a $75, citando la necessità di prove cliniche convincenti prima di incorporare i nuovi programmi nel loro modello di valutazione.
La società rimane vigile sul lancio di Elevidys come fattore chiave che influenza la performance del titolo. Gli abbonati a InvestingPro possono accedere a 13 ProTips aggiuntivi e un'analisi completa attraverso la Ricerca Pro, offrendo approfondimenti più dettagliati sulla salute finanziaria di Sarepta, le metriche di valutazione e le prospettive di crescita.
In altre notizie recenti, Sarepta Therapeutics ha fatto progressi significativi nelle sue operazioni aziendali. La società è recentemente entrata in una partnership strategica con Arrowhead Pharmaceuticals.
Questa collaborazione, che si prevede sarà finalizzata all'inizio del 2025, comporta un pagamento anticipato di $500 milioni, un investimento azionario di $325 milioni in Arrowhead, e ulteriori $250 milioni distribuiti nei prossimi cinque anni. La partnership è destinata a migliorare le capacità di ricerca e sviluppo di Sarepta, aggiungendo potenzialmente 13 programmi RNAi alla sua pipeline.
Diverse società finanziarie tra cui BMO Capital, Piper Sandler, Needham, Morgan Stanley e Mizuho hanno mantenuto rating positivi sul titolo di Sarepta, indicando fiducia nella posizione e nel potenziale di crescita dell'azienda.
BMO Capital ha ribadito un rating Outperform, Piper Sandler ha mantenuto un rating Overweight, e Needham ha mantenuto il suo rating Buy nonostante una leggera diminuzione del target di prezzo da $205 a $202. Morgan Stanley e Mizuho hanno entrambi riconfermato il loro target di prezzo di $200.
La recente partnership tra Sarepta e Arrowhead è vista come una mossa significativa che affronta le preoccupazioni riguardanti i catalizzatori a breve termine e la crescita sostenibile a lungo termine. Include quattro programmi di pipeline in fase clinica che coprono una gamma di aree terapeutiche tra cui malattie neuromuscolari, polmonari e del sistema nervoso centrale.
Sarepta Therapeutics ha anche recentemente rilasciato i suoi risultati finanziari per il terzo trimestre del 2024, dimostrando il suo impegno per la trasparenza nelle comunicazioni con gli investitori.
Questo articolo è stato generato e tradotto con il supporto dell'intelligenza artificiale e revisionato da un redattore. Per ulteriori informazioni, consultare i nostri T&C.